Legimi - New Connect

RE: Legimi

Silnoreki — Wed, 15 Oct 2025 10:22:01 +0000

A ta spółka to znika z giełdy? Przy takim ff WP powinien to ściągnąć z parkietu albo zrobić emisję.

RE: Legimi

ynwestor — Wed, 05 Mar 2025 19:13:29 +0000

18. marca mija termin zgłaszania się do sprzedaży akcji po 45,5 zł. Czy Legimi zniknie z giełdy? Przekonamy się za 2 tygodnie.

RE: Legimi

ynwestor — Tue, 04 Feb 2025 11:07:44 +0000

Legimi właśnie opublikowała szacunkowe wyniki finansowe za 2024 rok:

Przychody skonsolidowane: 120 mln PLN (+35% r/r)
EBITDA skonsolidowana: 8,7 mln PLN (+~35% względem 9M 2024)
EBIT skonsolidowany: 5,6 mln PLN
Zysk netto skonsolidowany: 4,2 mln PLN

Dla porównania, na poziomie jednostkowym:

Przychody: 119,3 mln PLN
EBITDA: 10,7 mln PLN
EBIT: 7,0 mln PLN
Zysk netto: 6,1 mln PLN

Oficjalne, audytowane wyniki poznamy 21. marca 2025 roku.

Jak oceniacie ten raport? Kurs w momencie, kiedy to piszę, rośnie o 14%.

RE: Legimi

Baart22 — Tue, 04 Feb 2025 07:27:14 +0000

Dziś wyszły wstępne dane za 2024, więc może bujać. Mimo danych mam wrażenie, że w przypadku tej akurat spółki, duży wpływ mają również dane niefinansowe (regulatorzy, kontrahenci/dostawcy).

RE: Legimi

ynwestor — Sat, 23 Nov 2024 14:14:11 +0000

Legimi budzi wielkie emocje. Spieszę z relacją po raporcie za 3. kwartał.

Spółka osiągnęła przychody na poziomie 31,7 mln PLN w III kwartale, co oznacza wzrost o ponad 40% rok do roku. W okresie 9 miesięcy przychody wyniosły 88,7 mln PLN.

Zysk netto w III kwartale wyniósł 3,5 mln PLN (vs. 834 tys. PLN rok temu), a od początku roku osiągnął 8,3 mln PLN wobec straty w analogicznym okresie 2023 roku.
EBITDA skonsolidowana w III kwartale wyniosła 5 mln PLN, co stanowi wzrost o ponad 229% w porównaniu do poprzedniego roku.
Wskaźniki rentowności takie jak ROA (37,2%), ROE (61,7%) i ROIC (182,4%) wskazują na znaczącą poprawę efektywności operacyjnej w porównaniu z ujemnymi wartościami w 2023 roku.
Skonsolidowane aktywa wzrosły do 31,3 mln PLN (+61% r/r), z czego 11,5 mln PLN to aktywa trwałe, a 19,7 mln PLN aktywa obrotowe.
Kapitał własny zwiększył się ponad dwudziestokrotnie, do 10,3 mln PLN, przy jednoczesnym wzroście rezerw na zobowiązania do 21 mln PLN.

Spółka zmagała się z krytyką dotyczącą modelu współpracy z wydawcami oraz nowym modelem dystrybucji treści (Katalog Klubowy). Choć problemy te chwilowo ograniczyły dostępność treści w ofercie abonamentowej, wpływ na odpływ abonentów był minimalny (spadek o około 5%).

Legimi powołała nową spółkę zależną – Legimi Content – oraz kontynuuje inwestycje na rynku niemieckim. Ciekawe będzie, jak w długim okresie zmaterializują się efekty tej działalności.

Od początku roku kurs wzrósł już o 68% lecz zaliczył znaczną zmienność.

Wycena Legimi to:

C/Z 6,9
C/ZO 5,5
EV/EBITDA 3,7

Z jednej strony kurs ma apetyt na wzrosty. Z drugiej strony Legimi budzi negatywne emocje i ma nowe ryzyka związane z wydawcami contentu.

RE: Legimi

Silnoreki — Fri, 15 Nov 2024 13:01:53 +0000

Kryzys wizerunkowy nie ma widać znaczenia, kiedy widać z tego kasę. Po raporcie rosną o naście procent. Ale nie dziwię się skoro zysk netto jest historycznie rekordowy.

RE: Legimi

Baart22 — Fri, 25 Oct 2024 09:45:57 +0000

Jedyna opcja, to wykupienie Legimi z giełdy przez wydawnictwa. Niech zobaczą, ile są w stanie z tego mieć. W innym przypadku rozwiązanie będzie niekorzystne dla czytelnika. Ale czy wydawnictwa ugrają więcej czy Legimi to się zobaczy.

RE: Legimi

Piotr Skalski — Fri, 25 Oct 2024 09:44:16 +0000

Wydawcy zażynają kurę znoszącą złote jaja, bo grała nieetycznie. Mam wrażenie, że gdyby Legimi grało etycznie, to by im się biznes nie spinał. Tak wygląda sytuacja na rynku książki w Polsce i to jest smutne.

RE: Legimi

KubaZiel — Thu, 24 Oct 2024 21:09:41 +0000

Afera Legimi zabrała już 60% kapitalizacji. Tylko czy czasem wydawnictwa nie straciły właśnie źródła kasy? Bo nie wierzę, że ludzie nagle ruszą na księgarnie. A asensownej lternatywy do Legimi na rynku nie ma. Stworzenie nowej aplikacji byłoby czasochłonne i ciekaw jestem czy wydawnictwa się skrzykną i czy je stać. Autorzy książek pewnie również tracą. Z perspektywy czytelników najlepiej, żeby się dogadali, a Legimi niech sypnie z 5 mln zł odszkodowania.

RE: Legimi

Baart22 — Thu, 17 Oct 2024 10:13:23 +0000

Legimi traci wizerunek z powodu wycofania się wydawnictw. Z drugiej strony kurs spadł do 5,6 Ev/EBITDA, a na tak niskim poziomie jeszcze nie była wyceniana w całej swojej historii na New Connect.